融360：结构性存款最高收益率整体下行，不同类型银行分化明显

　　2026年8月13日，融360数字科技研究院发布2026年7月银行存款利率报告。报告显示，2026年7月人民币结构性存款平均预期最高收益率为1.89%，环比下降4个基点。但分银行类型和挂钩标的来看，结构性存款市场同样呈现出明显分化。

　　整体收益率下降，城商行与外资行逆势上涨

　　据融360监测数据，2026年7月，人民币结构性存款平均期限为93天，较上月增长3天，较去年同期缩短9天；平均预期中间收益率为1.41%，环比下降5个基点；平均预期最高收益率为1.89%，环比下降4个基点。

　　分银行类型看，国有银行结构性存款平均期限为64天，较上月缩短12天，平均预期最高收益率为1.93%，环比下降5个基点；股份制银行平均期限为82天，较上月缩短2天，平均预期最高收益率为1.80%，环比下降4个基点；城商行平均期限为148天，较上月增长1天，平均预期最高收益率为2.18%，环比上涨5个基点；外资银行平均期限为290天，较上月增长7天，平均预期最高收益率为4.42%，环比上涨9个基点。

　　在结构性存款最高收益率整体下行的背景下，城商行和外资行出现了逆势上涨，与国有行、股份行的下降趋势形成分化。

　　不同挂钩标的表现各异

　　分挂钩标的看，2026年7月，挂钩汇率的结构性存款平均预期中间收益率为1.54%，环比下降3个基点，平均预期最高收益率为1.86%，环比下降9个基点；挂钩黄金的结构性存款平均预期中间收益率为1.36%，环比下降5个基点，平均预期最高收益率为1.57%，环比下降5个基点；挂钩指数、基金、股票的结构性存款平均预期中间收益率为1.86%，环比上涨1个基点，平均预期最高收益率为4.59%，环比下降5个基点。

　　融360报告认为，结构性存款市场的分化格局与银行存款利率整体走势一致。在息差收窄的约束下，不同银行类型基于各自负债端压力采取了差异化的利率策略，挂钩不同标的的产品也呈现出不同的收益特征。存款利率下行趋势仍在巩固，结构性存款收益率整体承压的态势预计将延续。